[모닝노트] 2026-07-06 (월)

참고용 분석입니다. 최종 투자 결정은 Jun의 몫.
※ Telegram 모드: 초압축(평상시 — 갭콜 ±2% 미만 추정, 셋업 판정 변화 없음, 오늘 자체는 매크로 이벤트일 아님. 단 내일(7/7) 삼성전자 실적이 이번 주 최대 변수라는 점은 노트 본문에 강조).

§0 데이터 인프라 헬스

데이터 인프라 — KRX: auth OK(reuse, 재로그인 0) | breadth: ⚠️STALE 54.8/Neutral(2026-07-02, 4일 경과) | cache: 07/03 종가(최신, 정상)
⚠️STALE 표식은 실제 이상이 아님 — 7/3(금) 미국 독립기념일 대체휴장 + 7/4~5 주말로 소스 CSV·미국 지수 갱신이 원천적으로 없었던 구간(휴장 인지, kr-screener-ops 가드). 오늘이 고용쇼크 이후 첫 미국 정규장 재개일.

⚡ 헤드라인

美 고용쇼크 이후 첫 정규장 재개 — 선물 완만 반등, 내일(7/7) 삼성전자 2Q 잠정실적이 반도체 랠리의 “분수령”

지난주(6/29~7/3) 롤러코스터 요약: 매도사이드카+서킷브레이커(7/2 -7.89%) 하루 만에 +5.76%(7/3, 올해 8번째 폭등) 반등 — 주간 코스피 -3.84%·코스닥 +2.00%. 외국인은 5거래일 전부·11거래일 연속 순매도(주간 약 -20.5조)를 이어갔지만 반등은 기관·개인이 만들었다.
美 6월 비농업고용 +5.7만(예상 11만 대폭 하회) — “고용 둔화 = 금리인상 우려 완화”로 해석되며 반도체 밸류에이션 리레이팅 기대 부상(아주경제·뉴시스 보도). 오늘은 7/3 대체휴장 이후 미국 증시 첫 정규장 재개일 — 미 선물 ES +0.46%·NQ +1.34%(실시간)로 완만한 긍정 출발 시사.
7/7(화) 삼성전자 2분기 잠정실적 — 컨센서스 영업이익 84.6조~85조원대(연합인포맥스 84.58조, 타사 85조원대 보도), 코스피 반등의 “분수령”으로 지목(연합뉴스·뉴스핌·이토데이 6일자). SK하이닉스는 7/10 나스닥 ADR 상장 예정 — 이번 주 반도체 2대 이벤트.
watchlist 25/25 전 종목 MA50 위 복귀 유지(삼성전자 7/2 이탈 → 7/3 재탈환 이후 지속) — 셋업 ALL PASS는 없음, 신규 ⚠️ 없음.

1. 간밤 글로벌

08:13 KST 스냅샷, Yahoo Finance — global-market-snapshot

S&P500 7,483.24(+0.00%, 종가 07-02) · 나스닥 25,832.67(-0.80%, 종가 07-02) · 다우 52,900.07(+1.14%, 종가 07-02) · SOX 12,626.22(-5.44%, 종가 07-02, 7/1~7/2 이틀 누적 -11.3%) — 美 증시가 7/3(대체휴장)·7/4~5(주말) 쉬어 데이터 갱신이 없었던 구간, 오늘이 고용쇼크 이후 첫 반응 세션.
VIX 16.15(-2.65%, 종가 07-03) — 17 하회 유지, 광범위 패닉 신호 아님.
미 10Y 4.49%(+0.22%, 종가 07-02).
미 선물(실시간 08:03): ES 7,562.75(+0.46%) · NQ 29,951.00(+1.34%) — 완만한 반등 출발 시사.
USDKRW 1,528.45(-0.89%, 실시간 08:13) — 전일(1,537) 대비 원화 소폭 강세 전환. WTI 68.35(-0.49%). 비트코인 63,870.71(+1.24%).
KR ADR(종가 07-02): KB금융 +6.60% · 포스코 +4.22% · 쿠팡 +2.37% · SKT -0.25% — 반도체 직접 ADR 부재, 금융·소재 강세 지속(저가매수 시도 시사).
오늘부터 원/달러 24시간 외환거래 개시(구조적 변화, YTN 보도) — 단기 변동성 확대 가능성 전문가 코멘트 있음, 관찰 대상.

2. 미국 레짐 체크

breadth 07-02까지, uptrend 07-03까지 — 둘 다 지난 주간리뷰와 동일 수치, 신규 데이터 없음

market-breadth: 54.8/100, Neutral, 익스포저 60-75%(소스 07-02, 4일 경과 — 휴장·주말로 갱신 없음).
uptrend-analyzer: 50.6/100, Neutral, 익스포저 60-80%(Reduced Exposure)(소스 07-03) — Sector Rotation 최약(32, Defensive Tilt +7.9pp 우위), Momentum 64(가속 유지). Warning Penalty -3.
Exposure 판정: 변화 없음 — ‘반도체 대형주 신규 진입·저가매수·레버리지 상품 접근 전면 보류, 7/7 삼성전자 실적 확인 전까지 유지.’ 장비 코어 소부장은 관찰 등급 유지.

3. KRX 데이터

morning_krx.py 단일 로그인, 캐시 07/03 종가

watchlist breadth: 25/25 MA50 위(100%) — 삼성전자(005930) 재탈환(+4.4%) 이후 전 종목 유지. 쿠션 최소권: 롯데쇼핑 +3.8%·삼성물산 +3.5%.
setup_checks: ALL PASS 없음(승격 대상 없음).
actionable 수급: 해당 종목 없음(actionable 상태 종목 부재).
참고(7/3 마감, 직전 주간리뷰 인용): 삼성전자 +8.22%·SK하이닉스 +10.88% 반등은 기관 주도(7/3 기관 +4.45조) — 외국인은 그날도 순매도(-2.21조), 11거래일 연속 매도 지속 중. 재탈환에도 외국인 미참여.

4. 셋업 판정 + 수급

ALL PASS 없음 → 승격 없음.
무효화: 신규 없음. 25/25 MA50 위 유지, 삼성전자 재탈환 상태 그대로.
공시(DART, 최근 5일): 삼성전자·SK하이닉스 모두 임원·주요주주 지분보고 등 루틴 공시만 — 특이사항 없음.

5. 오늘 한국 시장

장 시작 전 추정 — 08:20 KST

갭콜: 지수 +0.3~+1.5% / 반도체 대형(삼성전자·SK하이닉스) -1~+3%(양방향, 실적 전야 변동성 확대) — 근거: (a) 미 선물 완만 반등(ES+0.46%·NQ+1.34%) + 고용둔화發 금리인하 기대, (b) 그러나 SOX 이틀 누적 -11.3% 미해소 + 레버리지 ETF 반대매매 구조적 리스크 상존(한은도 오늘 경고 보도) + 7/7 실적 전야 포지셔닝 변동성.
네이버뉴스 “프리마켓” 확인: 오늘자 극단적 섹터갭 보도 없음(6/8류 사례와 대조) — 거래대금 급증·증권주 강세 정도의 평이한 흐름.
오늘 일정: 삼성전자 2Q 잠정실적 D-1(7/7). 국민연금 리밸런싱 분할집행 지속(재개 후 “매도폭탄 없었다” — 아주경제). 원/달러 24시간 거래 오늘 개시. 이번 주 남은 일정: FOMC 6월 의사록·중국 6월 CPI(7/9), 옵션 만기일(7/9), SK하이닉스 나스닥 ADR 상장(7/10).
오늘 전략: ① 반도체 대형주 신규·저가매수 금지 유지, 실적 확인 전까지. ② 장비 소부장은 관찰 등급 유지 — 추격 금지, 깨끗한 눌림+외국인 순매수 동반 시만 소량. ③ 레버리지 ETF 반대매매 리스크 계속 최우선 관찰 대상(한은 경고 보도 신규). ④ 개장 후 30분, 미국 첫 정규장 재개 반응이 실적 전야 심리에 반영되는 방향 확인.

6. watchlist / portfolio 점검

포지션: 없음(blank-slate 유지).
삼성전자(005930): MA50 재탈환 유지(+4.4% 쿠션, 07/03 기준) — 7/7 잠정실적이 이번 주 최대 변수. [[메모리 사이클]] 위키의 “2026 하반기 공급과잉 재개 우려” 리스크 플래그와 시점이 겹침 — 이번 실적·가이던스가 그 우려를 반박(마진 방어)하는지 강화(마진 압박 조짐)하는지가 첫 시험대.
SK하이닉스(000660): MA50 쿠션 +18.5%(07/03 기준, 7/2 급락 대비 회복). 7/10 나스닥 ADR 상장 앞두고 관찰.
반도체 장비 코어(피에스케이·삼성전기·기가비스·테스·브이엠·티에스이·인텍플러스·피에스케이홀딩스·심텍·케이씨텍 등): 전부 MA50 위 유지, 쿠션 대부분 +14~53%대로 견조 — 지수-watchlist 디커플링 없음(전원 양호), 대형 반도체 대비 상대적으로 잘 버팀.
로테이션 정리 후보(신세계·현대백화점·삼성생명·롯데쇼핑·SK) — 3주째 미해결, 7/4 주간리뷰에서 Jun의 명시적 결정 대기 중으로 이관됨. 모닝노트 소관 아님 — 상태 변동 없이 그대로 캐리.
신규(7/3 자동편입) 6종목(싸이맥스·예스티·유진테크·이수화학·한국콜마·삼성물산·삼성화재): 전부 MA50 위(+3.5%~+30.2%), 특이 이벤트 없음.
breadth(watchlist): 25/25 MA50 위(100%) — §3 참조, 지수-watchlist 디커플링 경보 없음.

7. 오늘의 관찰 포인트

7/7(화) 삼성전자 잠정실적 컨센서스(영업이익 84.6~85조원대) 상회 여부. 상회 시 레짐 반전(외국인 복귀 트리거 가능) 기대, 하회 시 [[메모리 사이클]] “하반기 공급과잉” 우려 재점화 + 레버리지 반대매매 리스크 재확산 가능 — 오늘·내일 포지셔닝 변동성의 핵심 축.
오늘 개장 후 30분, 반도체 대형주 방향. 고용쇼크 이후 첫 미국 정규장 반응(오늘 저녁)이 나오기 전, 국내 장이 먼저 실적 전야 심리를 어떻게 반영하는지 — 레버리지 ETF 반대매매 캐스케이드 재현 여부 계속 관찰.

어제 대비(직전 거래일 노트 7/3, 주말 경유 — 7/4는 주간리뷰): 레짐 점수 동일(breadth 54.8→54.8, uptrend 50.6→50.6, 미국 휴장+주말로 신규 데이터 없음). 셋업 무효화 신규 없음(25/25 MA50 위 그대로, 삼성전자 재탈환 유지). ALL PASS 없음 동일. 신규 확인 사항: 삼성전자 2Q 실적 컨센서스 구체화(영업이익 84.6~85조원대), SK하이닉스 ADR 상장일(7/10) 확정 보도, 원/달러 24시간 거래 오늘 개시. 갭콜 방향: 지난 노트의 “양방향 리스크 확대”에서 오늘은 완만한 상방 쏠림(+0.3~1.5%)으로 소폭 좁혀짐 — 단 반도체 대형은 실적 전야로 양방향 폭 유지.

출처: Yahoo Finance(global-market-snapshot — 07-02 종가 S&P+0.00%·나스닥-0.80%·SOX-5.44%·다우+1.14%, 07-03 VIX 16.15, 07-06 08:03~08:13 실시간 USDKRW·ES·NQ·WTI·BTC·KR ADR), 네이버뉴스 Open API(k-skill-proxy 경유 — “프리마켓 특징주”·”삼성전자 2분기 잠정실적”·”코스피 오늘 전망”·”미국 증시 고용보고서 반응” — 아주경제·이토데이·뉴스핌·연합뉴스·와우TV·YTN, 2026-07-06 08시대 발행분), KRX 라이브 조회(morning_krx.py 단일 로그인, 재로그인 0건, 캐시 07/03), setup_checks.py, TraderMonty breadth CSV(54.8 Neutral·소스 07-02)·uptrend-analyzer(50.6 Neutral·소스 07-03), DART(삼전·하닉 루틴 공시만, dart_client.recent_filings), qmd investment 위키([[메모리 사이클]] — 2026 하반기 공급과잉 리스크 플래그, 7/7 실적과 직접 연결). 정기 실행: kr-morning-note. 참고용 분석이며 최종 결정은 Jun의 몫.

이 글은 개인 학습·기록 목적의 자동 생성 시황 노트입니다. 특정 종목의 매수·매도 권유가 아니며, 투자 판단과 책임은 각자에게 있습니다. 데이터 기준 시각은 본문에 표기되어 있으며, 작성 시점 이후 시장 상황은 반영되지 않습니다.